
Jak poinformowała niezależna brytyjska firma konsultingowa i doradcza ETFGI zajmująca się od ośmiu lat monitorowaniem globalnego rynku funduszy ETF i instrumentów typu ETP (exchange-traded product), w końcu 2019 roku łączna wartość aktywów zgromadzona w ww. instrumentach finansowych na świecie osiągnęła rekordowy poziom 6,35 bln USD. W całym 2019 roku aktywa ulokowane w tych instrumentach finansowych zwiększyły się aż o 31,9%. Łącznie na świecie w końcu grudnia funkcjonowało 7927 ETF-ów i ETP (w sumie 15875 linii notowań), z czego prawie 88% to fundusze ETF (6970). Fundusze ETF i instrumenty typu ETP na znajdują się obecnie w ofercie 436 dostawców (providers) i są notowane na 70 giełdach w 58 państwach.
W grudniu 2019 r. napływ netto kapitału do ETF-ów i ETP wyniósł ogółem aż 93,97 mld USD, co było drugim najlepszym rezultatem w historii. Jak stwierdziła Deborah Fuhr – założycielka, właścicielka i partner zarządzający ETFGI – powrót optymizmu na rynki akcji w minionym miesiącu wywołany złagodzeniem napięć handlowych i działaniami amerykańskiego FED-u pozwolił indeksowi S&P 500 zyskać na wartości 3,0%, a w całym roku aż 31,5%. Indeks rynków rozwiniętych (bez USA) – S&P Developed ex-U.S. BMI – zwyżkował o 3,7% kończąc rok 2019 wzrostem na poziomie 22,8%. Indeks ilustrujący koniunkturę na globalnym rynku akcji – S&P Global BMI – zakończył grudzień wzrostem w wysokości 3,6%, a w całym ubiegłym roku zyskał na wartości 26,8%.
Największą popularnością wśród inwestorów cieszyły się w grudniu ETF-y i ETP powiązane z indeksami akcyjnymi – napłynęło do nich netto aż 70,90 mld USD. Instrumenty dające ekspozycję na rynek papierów o stałym dochodzie także mogą zaliczyć miniony miesiąc do bardzo udanych – trafiło do nich netto 20,17 mld USD. Towarowe ETF-y i ETP zostały natomiast zasilone skromnymi 57 mln USD. Instrumenty cieszące się w grudniu największym zainteresowaniem inwestorów (czołowa dwudziestka) pozyskały netto łącznie 39,35 mld USD – ich listę prezentuje poniższa tabela. Największy napływ netto zanotował najstarszy amerykański ETF – SPDR S&P 500 ETF Trust (13,43 mld USD), choć w całym 2019 r. trafiło do niego „tylko” 4,75 mld USD. Pod tym względem przegrał m.in. z funduszami Vanguard Total Stock Market ETF (15,10 mld USD), iShares Core MSCI EAFE ETF (11,38 mld USD), Vanguard Total Bond Market ETF (9,81 mld USD), iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF (8,83 mld USD ) oraz iShares MBS ETF (8,44 mld USD).
Name
Ticker
Assets(US$ Mn)Dec-19
NNA(US$ Mn)YTD-19
NNA(US$ Mn)Dec-19
SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY US
311,927.90
4,752.44
13,432.23
iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF
AGG US
69,276.11
8,828.42
2,428.90
iShares Core MSCI Emerging Markets ETF
IEMG US
61,818.67
5,582.91
1,825.73
Harvest CSI Central-SOEs’ Innovation Driven ETF
515680 CH
1,761.16
1,756.28
1,756.28
iShares MSCI Emerging Markets ETF
EEM US
29,483.09
(2,983.50)
1,626.98
UBS ETF-MSCI Emerging Markets UCITS ETF A – Acc
EMMUSC SW
3,290.30
2,064.44
1,611.77
Samsung KODEX 200 ETF
069500 KS
8,062.43
1,262.35
1,532.49
iShares MSCI EAFE ETF
EFA US
64,279.55
(8,189.65)
1,529.92
Vanguard Total Stock Market ETF
VTI US
136,225.52
15,095.66
1,516.81
Mirae Asset TIGER 200 ETF
102110 KS
4,501.75
955.40
1,460.29
Vanguard FTSE Developed Markets ETF
VEA US
78,516.89
1,758.58
1,252.27
Vanguard Total Bond Market ETF
BND US
48,481.39
9,806.60
1,216.84
iShares Core MSCI EAFE ETF
IEFA US
74,046.75
11,377.18
1,171.30
HFT SSE 5-year Local Government Bond ETF
511060 CH
1,118.92
1,108.35
1,108.35
SPDR Bloomberg Barclays High Yield Bond ETF
JNK US
11,460.36
4,062.78
1,108.07
Invesco QQQ Trust
QQQ US
87,066.53
2,980.77
1,070.13
NIPPON INDIA ETF BANK BEES
BBEES IN
1,042.28
1,039.35
994.32
iShares MBS ETF
MBB US
21,122.74
8,437.68
982.11
Vanguard High Dividend Yield Index Fund
VYM US
30,127.90
4,223.29
866.16
Vanguard FTSE 250 UCITS ETF
VMID LN
3,955.92
2,625.22
861.95
Wśród instrumentów typu ETP najwięcej nowego kapitału netto zasiliło w grudniu instrumenty finansowe typu ETC (exchange-traded commodity) dające ekspozycję na złoto oferowane przez BlackRock`a (iShares Physical Gold ETC – 390 mln USD) i na metale szlachetne oferowane przez Amundi (Amundi Physical Metals PLC – 204 mln USD). Łącznie do 10 najpopularniejszych ETP trafiło w grudniu 1,31 mld USD netto. W całym 2019 roku liderem napływu kapitału netto w grupie instrumentów typu ETP okazał się inny instrument powiązany z ceną złota oferowany przez BlackRock`a – iShares Gold Trust (3,81 mld USD).
Name
Ticker
Assets(US$ Mn)Dec-19
NNA(US$ Mn)YTD 2019
NNA(US$ Mn)Dec-19
iShares Physical Gold ETC
SGLN LN
6,959.35
1,760.20
390.26
Amundi Physical Metals PLC
GOLD FP
1,067.23
998.57
203.72
VelocityShares Daily 3x Long Natural Gas ETN
UGAZ US
875.82
1,481.59
164.76
United States Natural Gas Fund LP
UNG US
437.81
223.96
140.00
VelocityShares 3x Inverse Crude Oil ETN
DWT US
334.26
336.59
91.04
Xetra Gold EUR
4GLD GY
9,919.49
962.54
90.78
iShares Gold Trust
IAU US
17,628.53
3,806.71
76.50
iShares S&P GSCI Commodity-Indexed Trust
GSG US
775.46
(607.20)
60.34
WisdomTree Physical Swiss Gold
SGBS LN
2,699.16
1,634.05
55.22
WisdomTree Natural Gas 3x Daily Leveraged
3NGL LN
63.42
95.78
38.37
W całym 2019 roku – według wyliczeń ETFGI – do funduszy ETF i instrumentów typu ETP trafiło netto aż 571,03 mld USD – o ponad 55 mld USD więcej niż w roku 2018 (515,81 mld USD). Głównymi beneficjentami okazały się akcyjne ETF-y i ETP, do których trafiło netto 286,23 mld USD – to jednak o ponad 76 mld USD mniej niż w roku poprzednim (362,34 mld USD). Znacznie lepszy wynik pod tym względem osiągnęły dłużne ETF-y i ETP. Napływ netto kapitału wyniósł w ich przypadku w 2019 roku 227,82 mld USD, był więc ponad dwukrotnie wyższy niż w 2018 roku (107,29 mld USD). Największy (w ujęciu procentowym) wzrost popularności mierzonej napływem netto kapitału zanotowały jednak towarowe ETF-y i ETP. W 2019 roku zostały zasilone środkami finansowymi netto o wartości 18,51 mld USD – to o ponad 1730% więcej niż w całym 2018 roku (1,01 mld USD).
Wpis jeszcze nie ma komentarzy.